PT ABM Investama Tbk (ABMM) berencana menerbitkan surat utang sebanyak-banyaknya US$400 juta.

Berdasarkan publikasi resmi ABMM, Kamis (6/5), surat utang baru ini memiliki tenor sampai 2026, dengan kupon maksimum 9,5%.

Dana yang diperoleh dari penerbitan surat utang baru ini akan digunakan untuk melunasi kembali surat utang senior senilai US$350 juta yang akan jatuh tempo pada 2022. Surat utang 2022 ini memiliki tenor 7,125%, serta kebutuhan pendanaan perseroan lainnya.

Jumlah penerbitan surat utang baru ini sekitar 247,3% dari nilai ekuitas perseroan yang mencapai US$161,749 juta.

Manajemen meyakini surat utang baru tersebut akan menambah likuiditas perseroan dan memperpanjang periode jatuh tempo utang perseroan, dan dengan skema pembayaran surat utang pada akhir jatuh tempo menjadikan perusahaan dapat menjaga likuiditasnya.

Adapun, dampak rencana transaksi terhadap rasio keuangan perseroan, yakni debt to ebitda ratio menjadi sebesar 3,34 kali dari saat ini 2,96 kali, dan fixed charge coverage ratio turun menjadi 2,41 kali dari 3,27 kali.